Bloco de notas dos Índices

[Jesse]

Continuação do post "Resumo Semanal", sendo o primeiro faço um resumo do que foi visto no antigo post.


Começo pelo gráfico do S&P-500 com o bear market de 2000-2003 e o respectivo fundo de fim de ciclo e consequente bull market de 2003-2007.




Em Outubro de 2007 iniciamos um período bear indicado pelo cruzamento da EMA(50) e EMA(200), com a quebra da linha de tendência ascendente de longo prazo e com minimos e maximos consecutivamente inferiores.

Entre Janeiro e Março foi feito um fundo que costuma ser de fim de ciclo e também semelhante ao fundo de 2003 mas em vez de 3 toques no minimo teve 2 toques no minimo.

O Nasdaq-100 é o indice mais bullish, tendo a EMA-50 e EMA-200 cruzado de novo indicando o inicio de um período bull, no S&P-500 foi feito a ruptura da linha de tendencia descendente (resistência) que vinha do inicio deste período bear.

Em contrapartida os indicadores RSI e DMI ficaram demasiado comprados, primeira vez desde Outubro, dando sinal de queda, confirmado pela cunha ascendente no S&P-500 e DAX.

Figura bearish que aponta para um teste aos minimos de Março mas o mais importante na minha opinião a retirar das figuras não é a sua projecção mas o sentido dado pela mesma, a projecção muitas vezes não ocorre mas o sentido costuma ser na maioria das vezes confirmado.

Esta queda iniciou-se com uma Bull Trap, o S&P-500 foi à MA-200 e após romper essa resistência quebrou e fechou inferior à mesma.

O Nasdaq-100 desde Março formou um canal e é dentro desse canal que tem vindo a negociar, a parte inferior do canal é um provável destino da correcção, podemos considerar também no S&P-500 a linha de tendência descendente ou a neckline.


Poderão acompanhar em baixo em pormenor tudo o que referi em cima no gráfico do S&P-500, Nasdaq-100, DAX.

[Jesse]

Breve update

O S&P-500 reagiu positivamente à linha de tendência descendente mas na quinta e sexta-feira
não conseguiu ultrapassar a EMA(200),1405.

O Dax reagiu bem à EMA(50) mas não conseguiu fazer a ruptura da EMA(200),7123

O Nasdaq-100 é o indice mais bullish e é o único indice que está em bull market.

No curto prazo, devemos monotorizar os valores da EMA(200) no DAX e S&P-500 e no Nasdaq-100 os 2040/2050. A valores superiores é de esperar subidas, a valores inferiores é de esperar quedas.

Mantem-se o sinal bearish da cunha ascendente no DAX e S&P-500 apesar da recuperação da semana passada.

Desta vez faço um pequeno comentário ao indice PSI-20, tem vindo a ter uma descida continuada e lenta e parece indicar mais do que isto... não é de excluir a hipótese de voltar ao nivel de Março, sendo que primeiro tem o nível de Janeiro.
Se for confirmado irá haver acções a voltar a minimos, a Soni foi a primeira, podem seguir-se outras, os mercados lá fora têm a uma palavra a dizer, mas o indice está muito bearish.

Deixo o titulo de uma noticia no JN de sexta feira " Bolsa encerra em alta pela primeira vez em seis sessões " é curiosa a noticia, podia dizer a percentagem de descida que o PSI-20 teve na semana, ou dizer que a subida que teve foi de 0, ou exactamente 0,07, sendo que isso é fechar neutro e não propriamente positivo, acho engraçado o modo como se dá a noticia parecendo com que seja boa...

Segue-se os anexos para acompanhar o que foi referido.

S&P-500, Nasdaq-100, DAX, PSI-20

[Jesse]

O resumo da semana é feito com os últimos dois dias, quinta feira o S&P-500 foi testar de novo a EMA(200), o Nasdaq-100 não só testou o máximo após Março como fez novo máximo.
Na sexta feira tanto o Nasdaq-100 como S&P-500 abriram em queda e não fecharam o gap, desceram ambos -3%.
O começo do dia negro começou pelas 13:30 com a divulgação dos dados relativos do subsidio de desemprego e pedidos existentes do subsidio de desemprego a desiludir.

Isto foi o pretexto para a bull trap, o que achei menos esperado foi a subida do dia anterior, mas tudo em conjunto foi uma grande armadilha e mais uma vez ocorreu o que não era esperado.
Causou estranheza o Dax não ter acompanhado a subida dos indices norte americanos na quinta feira, nem mesmo os futuros depois das 17:00 acompanharam a subida, na sexta soubemos porque não o fez, o Dax conseguiu adivinhar o que vinha ai.

Sobre o tema de adivinhar o que vem ai, temos também o PSI-20 onde a queda tem sido evidente e própriamente acções como a Soni, é por isso também que é uma acção que por vezes tenho dado uma atenção especial, foi uma das acções que antecipou o bear market em 2007, não sei explicar como o consegue fazer mas tem conseguido antecipar os movimentos dos mercados.

Com esta correcção o S&P-500 fechou de novo perto da linha de tendência descendente, o Nasdaq-100 fechou junto à parte inferior do canal, ambos os pontos foram de inversão dos mercados anteriormente mas este é já o segundo toque nos mesmos pontos e viemos de uma correcção de 3%, o ponto é agora mais frágil.

Caso o S&P-500 e Nasdaq-100 não conseguir aguentar os valores que em cima indiquei temos como referência no Nasdaq-100 a MA(200), a EMA(200) e EMA(50), caso também não consiga aguentar esses valores temos a linha de tendência de descendente.

O Nasdaq-100 é o único indice que está bullish, com a EMA(50) e EMA(200) a dar sinal de bull market, será capaz o Nasdaq-100 de levar os restantes indices com ele ou irá ceder?


Anexo os gráficos para acompanhar com o texto por esta ordem.
Nasdaq-100, S&P-500, DAX, PSI-20

[Jesse]

Na quinta e sexta feira tivemos uma reacção do Nasdaq-100 à EMA(200).
O Nasdaq-100 continua muito bullish, acima da MA(200) 1963 é de esperar a continuação da subida, abaixo da MA(200) é de esperar o regresso às quedas.

Se o movimento ascendente continuar no S&P-500 e DAX, um possivel destino do rebound é a EMA(50) podendo ou não continuar depois, se quebrar no curto prazo pode descer até ao anterior suporte.

Anexos: Nasdaq-100, S&P-500, DAX.

[xubi2]

Jesse boas!

Mesmo com estas duas boas subidas a fechar a semana e devido a recuperação do dólar e a desaceleração do preço do petróleo, ainda para mais o fecho do nasdaq-100 acima dos 1950 pontos ( embora se calhar com pouca consistência) acha que os índices irão outra vez testar níveis de Janeiro Março ou irão só continuar a desacelerar?
Isto com o devido desconto petróleo dólar porque se estes  estiverem de feição  então nem essas resistências nos salvarão! ..certo? Estará completamente de parte uma viragem a curto prazo ou estes dois dias  de subida em especial da praça americana foi só  subidas técnica devido  a haver muitos títulos a bater minimos? Gostaria de saber opiniões de pessoas mais habituadas em AT.

cumprimentos

[Jesse]

xubi2, não sei, o Nasdaq-100 indicou um novo ciclo de subida há 4 semanas atrás com o cruzamento da EMA(50) e EMA(200) e vemos que o mesmo demonstra força.
Ainda não estou à espera de novos minimos nos principais indices mas isso não quer dizer que não venham a fazer.

[xubi2]

jesse, eu cá já estou por tudo e para já não quero saber do nosso psi... 

Certo é que estamos perto de o inicio da divulgação de resultados do 2Q08 e com as recentes revistas em baixa das previsoes de crescimento económico a nível mundial devido a escalada de preços dos commoditys, esses resultados deverão ficar outra vez abaixo das previsoes...? não? Ou será ainda cedo para se sentir um abrandamento nos resultados das empresas estando ainda esses a serem absorvidos pela puxada que se esta a sentir após uma aparente acalmia da crise do credito imobiliário e só no 3Q08 é que se sentira essas quedas nos resultados das empresas e nas respectivas quedas dos índices! E  isto vai já começar os primeiros sinais  nesta segunda com a divulgação por parte da Lehman Brothers... E assim poderemos ter uma pequena justificação para a continuação da recuperação dos índices ate se definir o verdadeiro peso dos resultados par este trimestre, isto claro se o petróleo não voltar a subir e a quebrar novos máximos,  que sim este ultimo tem estado também a ajudar nesta pequena recuperação que se sentiu nestes dois últimos dias úteis!

Cumprimentos

[xubi2]

Jesse desde já obrigado...

Só queria vir aqui perguntar se ainda esta de acordo com as suas ultimas previsoes neste tópico...? Já que eu de gráficos não jogo muito e estou com pouco tempo..! Já agora podes fazer um actualização... obrigado

Com os melhores cumprimentos
S.Costa

[Jesse]

xubi2

não há muito para dizer, por exemplo no S&P-500 estamos a ver se os 1331, suporte da semana passada aguenta ou não.
Se não aguentar é provável uma descida a perto de 1313.
Vamos ver como vai correr.

[Jesse]

Faço um pequeno update dos indices Nasdaq-100, S&P-500 e DAX.

Tanto no S&P-500 como DAX permanecem os sinais bearish da cunha ascendente mas vou começar pelo Nasdaq-100, mantem-se bullish no médio prazo, acima da EMA(200) e com o sinal da EMA(50) e EMA(200) a indicar um ciclo de subida.
No curto prazo está bearish.

Na sexta feira passada fechou próximo da EMA(200), é um ponto onde o indice reagiu antes, se descer menos que a EMA(200), é um sinal novo e confirmaria a tendência descendente.

Marquei com um circulo cor de rosa os gaps que o Nasdaq-100 fez após a subida de Março.
Um indice não inverte a tendência quando há um gap por fechar mas após uma inversão é frequente o preço acabar por voltar ao gap, o gap de 1892-1848 é um gap evidente e se o nasdaq-100 descer menos que a EMA(200) pode ser um destino natural.

Se descer mais, outros pontos onde o indice pode reagir são: a linha de tendência descendente e o antigo suporte, 1794.

Tanto o S&P-500 como Dax estão bearish em todas as time frames.
Se o S&P-500 fizer menos de 1312 acho normal um teste aos minimos.
Os pontos onde podem ocorrer reacções são 1312, 1295 e próximo do minimo, 1271.

O Dax está também bearish em todas as time frames, zonas de possivel reacção: 6524,6429,6310,6167.


Deixo os anexos por esta ordem Nasdaq-100, S&P-500 e DAX, para acompanhar o que foi referido.