Isto de pôr para aqui um sistema em modo real a funcionar sem explicar ao certo o que faz cada um dos 6 sub-sistemas de trading que compõem o núcleo principal do programa deve ser algo frustrante para quem vai ler.
Assim tomei a iniciativa de ir explicando aos poucos os conceitos e ideias principais que estão por trás de cada um deles, sem no entanto divulgar a programação de cada um dos sub-sistemas.
Tudo isto foi testado ao longo de uma prática de muitos anos e por conseguinte espero com isto abrir pistas para muita gente interessada neste tema.
Então vamos lá a começar pelo primeiro deles, o "Tendencial Perdigas".
Trata-se, como o nome indica, de um seguidor de tendência que procura acompanhar o movimento principal do mercado, procurando-se filtrar ou eliminar os swings ou a componente oscilatória dentro do canal que necessariamente irão existir e que podem induzir em erro os traders, fazendo-os pensar que determinada tendência terminou.
Baseia-se em 2 grandes linhas de pensamento: procurar acompanhar a tendência de prazo mais longo; isto é, tomar apenas posições activas quando as escalas temporais de médio e longo prazo coincidem na sua direcção.
Este detalhe é essencial e crítico para quem pretende tirar do trading todo o potencial de lucros necessários ao engordar da sua carteira no longo prazo, muitas trades são eliminadas à custa da melhoria dramática da relação lucro / risco, evitando-se grandes drawdowns na carteira.
Gostaria de repetir que é ilusório pensar que qualquer sistema de trading começa imediatamente a dar dinheiro desde o início. Estamos a lidar com uma actividade de risco e como tal devemos estar preparados para aceitar que existam períodos em que o sistema retorne rentabilidades negativas.
No longo prazo a história é diferente, se o sistema foi testado de forma sustentada e consistente em todos os regimes de mercado possíveis, seguir os sinais de forma mecanizada, sem nos questionarmos a razão do porquê, é um dos requisitos fundamentais para conseguir esse objectivo.
Vejamos então um exemplo através do PSI-20 relativo aos timings de longo prazo nos quais são autorizadas a tomar posições longas e curtas, como condição prévia ao accionamento decisivo do indicador posterior de médio prazo, no caso do indicador se encontrar positivo ou negativo.
Cumprimentos.
Turn
(Continua)
Muito interessante tudo isto... eu queria mesmo saber é como é que se obtêm aqueles valores onde o DAX tem mesmo q'ir: )(e já foram hoje exactamente onde tu os mandaste), cá pra mim tu és mas é um dos homens do sistema... ;D
morro de curiosidade!
Caro Mr. Turn,
Aqui vai +1ponto por ter decidido descascar o "dagemot" misto.
Gostaria de saber qual o seu (ou do sistema) conceito de médio e de longo prazo? E já agora, se for possível, saber se a definição de tendencia se baseia em MMóveis ou em linhas de tendência (unindo máximos e/ou mínimos). Não percebi bem, no exemplo/gráfico que deu do PSI.
Para mim, médio prazo é sempre para além de 6 meses, e longo prazo sempre mais de 1 ano. Curto prazo... de 1 mês a 1 mês e meio. Menos que isto é semanal ou intra-diário. Mas sei que isto varia muito de acordo com a idiosincrasia de cada um.
Cumprimentos (e bons sistemas... que dêem bons negócios!)
Sol Dado
Menina Ana....então não é que me tirou uma fotografia antes de me deitar e sem eu saber que era você a fotografa? E eu a pensar que era para o "Expresso". ;D
Beijinhos! ;)
Citação de: azarento em Maio 23, 2005, 10:42
Menina Ana....então não é que me tirou uma fotografia antes de me deitar e sem eu saber que era você a fotografa? E eu a pensar que era para o "Expresso". ;D
Beijinhos! ;)
... e não sabes tu que te tirei algumas a dormir, olha aqui:
http://www.themoggy.com/olympics.htm
;D
Citação de: ana em Maio 23, 2005, 09:39
Muito interessante tudo isto... eu queria mesmo saber é como é que se obtêm aqueles valores onde o DAX tem mesmo q'ir: )(e já foram hoje exactamente onde tu os mandaste), cá pra mim tu és mas é um dos homens do sistema... ;D
morro de curiosidade!
- Ó amiga Nócas:
Penso que te estarás a referir ao facto do sistema ter vendido hoje a posição aberta no DAX nos 4409 pontos do índice cash. Um paio, não é? ;)
Pois é, era bom se adivinhasse sempre os extremos das cotações diárias!
Mas vamos com calma que isto ainda não terminou e a sessão pode oferecer muitas surpresas.
Neste caso tratou-se do accionamento do sub-sistema "Oscilatório MaxMin" que procura "adivinhar" as cotações máximas e mínimas do intraday.
Esta ideia de aproveitar estes valores ficou-me de uma troca antiga de posts com o César e agora procurei arranjar um pequeno nicho dessa pequena mas interessante ideia para procurar aproveitar possíveis excursões de visita aos extermos intraday em condições de mercado própícias.
Nos testes efectuados este sub-sistema tem uma enorme quantidade de trades efectuadas com resultados excelentes. Mas uma coisa são os testes e outra vai ser agora a realidade nua e crua da ditadura dos mercados...
De qualquer maneira deste-me uma boa ideia, vou substituir o nome deste sub-sistema "MaxMin" por "Homens do sistema"! ;D
Bjnhs.
Citação de: Sol Dado em Maio 23, 2005, 10:38
Caro Mr. Turn,
Aqui vai +1ponto por ter decidido descascar o "dagemot" misto.
Gostaria de saber qual o seu (ou do sistema) conceito de médio e de longo prazo? E já agora, se for possível, saber se a definição de tendencia se baseia em MMóveis ou em linhas de tendência (unindo máximos e/ou mínimos). Não percebi bem, no exemplo/gráfico que deu do PSI.
Para mim, médio prazo é sempre para além de 6 meses, e longo prazo sempre mais de 1 ano. Curto prazo... de 1 mês a 1 mês e meio. Menos que isto é semanal ou intra-diário. Mas sei que isto varia muito de acordo com a idiosincrasia de cada um.
Cumprimentos (e bons sistemas... que dêem bons negócios!)
Sol Dado
- Amigo Sol Dado:
Obrigado pelo ponteco que muita falta me estava a fazer no meu ego!
Em relação ao macro-indicador da tendência de longo prazo, ele não é mais do que o somatório de 4 indicadores diferentes, sendo um deles de facto uma média móvel exponencial de 150 sessões e os restantes 3 são equivalentes a alguns indicadores que considerei de médio prazo multiplicados por 5 sessões, para poder replicar de forma semelhante no gráfico semanal o comportamento de um gráfico diário com número idêntico de períodos.
Quanto ao período que considero de longo prazo, acho que tem de ser aquele que cada um considere o mais adequado. No meu caso um indicador deste tipo tanto pode ficar 3 dias como 3 anos a dar um determinado sinal sem virar de posição.
Pessoalmente prefiro que fique muito tempo virado só para um sentido, significaria na prática a acumulação de muitos lucros sem grande trabalho.
A alternância muito frequente deste indicador significa na prática que ainda não detectou a "big picture" e quando tal sucede tenho a minha carteira a acumular perdas frequentes! >:(
Espero ter esclarecido.
Um abraço,
- Ó Azarento:
Não te queixes porque ficaste muito bem na foto!
Abraço.
Turn
Obrigado pelos esclarecimentos.
Como o Sr. Turn tem isso tudo artilhado deixo-lhe uma questão para o caso de não lhe dar muito trabalho a responder e, evidentemente, disso tenha vontade.
Durante este Bull Market que se vem desenvolvendo desde Out.2002, os índices Dow e NDX e suponho que também o SPX... estiveram entre 6 a 8 vezes abaixo da MM150. Seria possível dizer-me, tomando como referência os mínimos atingidos em cada uma dessas vezes, qual foi a percentagem de afastamento máximo (e já agora mínimo) relativamente à MM150? Creio que se deve situar entre 5% e 10%... mas isto é a olhómetro....
A ideia era definir uma margem de segurança relativamente à MM150, para reduzir o número de falsos sinais de inversão.
Sol Ddo
Citação de: Mr. Turn em Maio 23, 2005, 11:50
Citação de: ana em Maio 23, 2005, 09:39
Muito interessante tudo isto... eu queria mesmo saber é como é que se obtêm aqueles valores onde o DAX tem mesmo q'ir: )(e já foram hoje exactamente onde tu os mandaste), cá pra mim tu és mas é um dos homens do sistema... ;D
morro de curiosidade!
- Ó amiga Nócas:
Penso que te estarás a referir ao facto do sistema ter vendido hoje a posição aberta no DAX nos 4409 pontos do índice cash. Um paio, não é? ;) (...)
Um paio? Um porco(plo menos) queres tu dizer... lol
Jinhu e acho bem chamares-lhe isso:)
Quanto aos indicadores tendenciais de médio prazo não resisto a um pequeno intróito.
A minha experiência pessoal de anos e anos de trading diz-me, e certamente a todos que já tiraram as suas conclusões acerca do melhor método a seguir, que a forma mais rentável de ganhar dinheiro na Bolsa é seguir a tendência.
Para isso tive de investigar quais os indicadores mais adequados ou que ofereciam maior rentabilidade para este efeito.
Antes contudo de entrar propriamente no detalhe sobre os tipos de indicadores escolhidos aproveito para partilhar com vocês, não sei se têm opinião idêntica mas admito que muitos partilhem desta opinião, que se tratam dos sinais que nos parecem à partida os mais idiotas!
Quero com isto dizer que ao transmitir a respectiva ordem de compra ou venda para o mercado fico um pouco com aquela sensação de pensar: "Mas que idiotice! Agora que o mercado está todo sobre-comprado ou demasiado esticado é que este tolo de programa resolve comprar"?! Se calhar é por isso que muita gente evita seguir estes sinais, os mais rentáveis do trading dos mercados, precisamente por achar que é melhor esperar por uma boa correcção, que na maioria destas ocasiões ficará cada vez mais para trás!
Probabilisticamente um bom indicador tendencial acertará entre 30% a 40% dos negócios vencedores, com a diferença que os 2 ou 3 maiores vencedores são mesmo muito mais lucrativos que o somatório de todos os perdedores. Portanto é só ir seguindo a direcção do vento que certamente 1 ou 2 acelerações em cada 10 serão suficientes para os retornos positivos globais de uma carteira.
É claro que por vezes temos de aguentar uma sequência de 4 ou 5 perdas consecutivas, pode ser frustrante e desalentador, fazendo-nos pensar se o "tal" indicador tendencial não será mas é um grande bluff...
Só que é assim mesmo, está provado que a nossa natureza humana conjunta funciona baseada em emoções irracionais extremas, portanto haverá que articular as decisões dos programas em função dessa irracionalidade. Pois se é daí que vêm os lucros, adaptemos a programação à estatística das multidões!
Pois posso-vos dizer que a componente do "Tendencial Perdigas" não tem nada de especial, permitam-me apenas que não revele os seus conteúdos programáveis.
Este macro indicador tendencial não é mais do que uma soma de 9 parcelas distintas que no total irão retornar um valor com limites entre –1 e +1.
Que parcelas são essas? São apenas indicadores simples baseados em testes que esmagaram, cada um deles, as rentabilidades de todos os activos conjuntos analisados ao longo de inúmeros anos de mercados diferenciados e com comportamentos muito díspares. O que deu a maior rentabilidade e oferece o maior rácio profit / risk foi-lhe atribuído um peso maior que ao 2º classificado, valendo quase por 20% da decisão do macro indicador da tendência de médio prazo. Os restantes seguem-se em pesos ponderados cada vez menores em função das performances obtidas. Posso acrescentar que o peso da parcela correspondente ao indicador mais rentável nos testes vale mais que o peso das 3 últimas das 9 parcelas totais.
Sem precisar a ordem do peso de importância de cada uma destas parcelas, aqui fica no entanto a classe de cada uma delas:
- Indicadores baseados em médias móveis : 2.
- Indicadores baseados em momentum : 2.
- Indicadores baseados em volatilidade : 2.
- Indicadores baseados em breakouts ou quebra de suportes e resistências : 2.
- Indicadores baseados em regressões lineares : 1.
Deixo-vos um pequeno exemplo da evolução do indicador "Tendencial Perdigas" adaptado ao caso do Nasdaq 100 através do respectivo gráfico diário.
Da próxima vez que abordar esta temática do sistema de trading aqui apresentado irei então falar das componentes oscilatórias.
Cumprimentos.
Turn
Mais um excelente de post do Mr.Turn, como é seu apanágio...Sempre 5 estrelas!! 8)
Obrigado por todo o sumo que podemos espremer destes textos. Cá espero o debroçar sobre as "componentes oscilatórias".
Um abraço e ponto,
Obrigado, amigo Francis!
Vamos procurando contribuir para a maior partilha possível de conhecimentos neste mundo fascinante dos mercados e de tudo aquilo que o rodeia para descortinar o seu sentido futuro, a Análise Técnica.
Abraço,
Turn
Espectáculo!
Muito bom este teu post, Mr. Turn. Aliás, como sempre.
É o que se chama adquirir conhecimento e experiência "à borla". Por isso, e pela utilidade que tem, dou-te mais um ponto (o que é pouco tendo em conta os ensinamentos que prestas aqui ao pessoal).
Abraço.
Obrigado amigo Paci!
Espero que entretanto nos continues também a brindar com maior frequência com a qualidade dos teus argumentos acerca da evolução das commodities e do Dollar.
Abraço,
Turn
um de vós prometeu o ponto e na deu, e assim na vale. Deve ter sido o Mr.Francisco que anda muito esquecido:)
(Eu sei porque fui que fiz o Turn passar a resistencia dos 30 logo pela manhã, e então agora devia ter 33 e só vejo 32 eheh)
Mais um excelente post Mr Turn:)
Obrigado, Miga (salvo seja, que já almocei)!
Toma lá 1 pontito por esse pormenor da resistência, pensava que só decoravas as do DAX e do DEX!
B^jnhs,
Turn
Epá, acuso-me. Fui eu! As minhas desculpas ao Mr. Turn.
Com tanta prosa, esqueci-me do meu dever. Imperdoável!
Já está corrigido.
Para a ana, vai o meu obrigado pela chamada de atenção. Por estar atenta à contabilidade e pela simpatia/humor que sempre acompanham os seus posts, também merece ser premiada com um ponto.
Amigo Paci!
Thanks, faltas de memória acontece-nos a todos.
Eu estava convencido que tinha sido outro compincha do forum a atribuir-me uma nota de "Mau Post", tudo é possível!
Toma lá um ponteco pela simpatia e para não ficares atrás de mim.
Abraço,
Turn
... que os pontos são como as cerejas... :D
Thanks plos meus!
e oh Fran desculpa lá, já tava a culpar-te pah, que coisa...: )
Esta página parece o pódio do CI ;D
Paciente - 34 seguido pelo Mr. Turn com 33 e pela exma. sra. dra. Ana com 32.
É a thread da elite do CI ;D
CABO_Y ;D
Bem, bem, ó Sargentão, já vi que o tu queres é uma cerejinha, toma-a lá que agora por acaso até é a altura delas aparecerem!
Hoje já vi que ando aqui feito agricultor a apanhar e distribuir a fruta.
Abraço,
Turn
É assim... qdos os elefantes almoçam sobram sempre umas migalhitas para os pardais ;D ;D
Obrigado pelo pontito..... cheguei à meia-dúzia ;D
1 Abraço para o meu homónimo,
CABO_Y
Amigo Turn
O seu sistema de trading parece muito interessante. Por isso +1 ponto.
Pessoalmente não uso qualquer sistema de trading porque não sei onde comprar um. Mas confesso que gosto de decidir pessoalmente a entrada e saída do mercado .
Aproveito para pôr uma questão. Será que é possível dizer-me quando é que o sistema deu o sinal de entrada no Nasdaq 100 neste ultimo rally iniciado a 20/04/05 e a que valor ?. Será que é possível dizer-me se o sistema já deu sinal de venda neste último rally , quando e a que valor ?
Cumprimentos e bons trades.
fisher
Amigo fisher:
Obrigado pelo post e pelo ponteco.
Retribuo também pela forma corajosa como defende as suas ideias.
Abraço e bom fds.
Turn
Amigo fisher:
Esqueci-me de acrescentar que o sub-sistema "Tendencial Perdigas" deu os últimos sinais no Nasdaq 100 a:
- Venda em 11 de Março de 2005 a 1506.
- Compra em 12 de Maio de 2005 as 1455.
Presentemente continua comprado.
Abraço,
Turn
Voltando de novo à escalpelização deste sistema de trading, temos agora a parte do "Tendencial Emocional".
Consiste em comparar 2 escalas de tempo diferentes, uma diária e outra semanal, entrando na posição longa ou curta quando ambos os time-frames estiverem a apontar no mesmo sentido.
O indicador tendencial é sempre o mesmo em ambos os casos.
A diferença no caso do sub-sistema anterior, o "Tendencial Perdigas", é que este usava uma soma de diversos indicadores de diversas classes, como frisei, mas no caso do "Tendencial Emocional" este usa apenas um único indicador, relacionado com a volatilidade.
De facto comprovei em testes que a forma mais rápida e convincente de detectar uma tendência não se baseia em momentuns nem em médias móveis ou algo parecido, isso geralmente demora algum tempo a materializar uma conclusão clara, só que tempo é dinheiro que nunca mais vemos se o deixamos passar sem actuar!
Portanto, há que aguardar por uma aceleração ou um arranque brusco fora do normal num determinado sentido, é isso que os traders gostam e que os faz entrar neste negócio, fazendo com que os seus sentidos emocionais atinjam um extremo de atractividade que faça desequilibrar a lei da oferta e da procura no sentido da euforia e do medo dominantes.
Quando isso acontece, qualquer que seja o padrão sequencial que o mercado venha em seguida a adoptar, o sinal de que a tendência parou ou inverteu só será dado quando o mercado estabelecer uma nova aceleração brusca mas de sinal contrário.
Portanto aqui fica o desafio, desenvolvam indicadores de tendência preferencialmente baseados em movimentos de aceleração fora do normal, ou de volatilidade para utilizar o termo mais correcto.
Estas conclusões são comprovadas por fontes diversas, cito apenas o exemplo de um trader de méritos firmados como o famoso Larry Williams, que ainda hoje detém o record mundial da maior performance de sempre no campeonato do mundo de traders profissionais, que afirma convictamente que para ele o único indicador fiável para sinalizar ordens de compra e venda nos seus activos em futuros e commodities é exclusivamente a volatilidade. Pode estar semanas a fio sem fazer trading, mas está sempre atento às acelerações anormais, que procura aproveitar antes da multidão entrar...
Bons negócios.
Cumprimentos.
Turn
Citação de: Mr. Turn em Junho 01, 2005, 16:52
Portanto, há que aguardar por uma aceleração ou um arranque brusco fora do normal num determinado sentido, é isso que os traders gostam e que os faz entrar neste negócio, fazendo com que os seus sentidos emocionais atinjam um extremo de atractividade que faça desequilibrar a lei da oferta e da procura no sentido da euforia e do medo dominantes.
Ui... é tão, mas tão, verdade isto! é uma das coisas que mais uso, até inconscientemente.
E acho que a aprendi contigo, pois foi!
Jinhu setôr, aprendo bués consigo:))
Caro Mr. Turn,
Será possível explicar melhor o conceito de volatilidade?
Aceleração, tipo rate of change? absoluto ou relativo i.e. c - ref(c,-1) ou (c - ref(c,-1))/ref(c,-1)?
ATR? BBs? RVI?
Tenho mais perguntas, mas serão mais detalhadas se primeiro perceber o seu conceito de volatilidade.
PS: presumo que não tenha nada a ver com os índices de volatilidade VDAX, VIX, VXN e VXO
Citação de: Lark em Junho 01, 2005, 17:35
Caro Mr. Turn,
Será possível explicar melhor o conceito de volatilidade?
Aceleração, tipo rate of change? absoluto ou relativo i.e. c - ref(c,-1) ou (c - ref(c,-1))/ref(c,-1)?
ATR? BBs? RVI?
Tenho mais perguntas, mas serão mais detalhadas se primeiro perceber o seu conceito de volatilidade.
PS: presumo que não tenha nada a ver com os índices de volatilidade VDAX, VIX, VXN e VXO
Pelo que sei depois de algumas trocas de mensagens e leitura de muitas outras, o sistema do Mr Turn pouco ou nada tem de indicadores originais do meta. Isto é, os indicadores são quase todos de fabrico caseiro. :-)
Amigos Nócas, lark e Francis:
Obrigado pelas vossas intervenções.
Ficou no ar a questão do Lark.
De facto não me refiro a nenhum indicador daqueles mais conhecidos que foram citados.
Creio que cada um poderá para si próprio desenvolver esse mesmo indicador num ambiente de conceitos que envolvam:
- Escala de tempo comparativa uniforme.
- Relatividade ou diferença de valores extremos.
- Afastamento em relação a uma média ou ponto central.
- Desvios-padrão e variâncias.
- Máximos e mínimos.
A imaginação de cada um envolvendo fórmulas com estes parâmetros não tem certamente limites! Fogo à peça...
B^jnhs e abraços,
Turn
e como se pode ver a última descascadela foi no longínquo 1 de Junho, tá na altura de descascar mais um pouco.
Começando então a falar da parte correspondente aos sub-sistemas oscilatórios, infere-se rapidamente que este sistema de trading é composto por 4 componentes diferentes, denominados:
- Perdigas.
- Emocional.
- 2011.
- Homens do sistema.
A necessidade de incorporar componentes oscilatórios num sistema de trading não é vital, mas tem sempre aspectos interessantes, divertidos e compensadores.
De facto a grande questão central está sempre relacionada com um grande princípio: seguir a tendência dominante.
Incorporar estes acessórios de aproveitamento dos swings tem muito a ver com estilos de abordagem pessoais e com a assunção de maiores riscos. Porquê? Porque obriga a localizar os stops em níveis mais afastados, uma vez que parte do princípio que uma correcção dos mercados contra a tendência dominante se irá materializar bastantes vezes por um regresso a níveis de preços mais acessíveis e menos vezes por reversões da tendência inicial.
Os testes que fiz levaram-me no entanto a seguir por este caminho de incorporar estes acessórios oscilatórios porque na realidade se comprova que nos dias de hoje as volatilidades mais baixas que encontramos são muitas vezes sinónimos de indecisões e mercados lateralizados. Haverá então nessas situações que aproveitar as excursões às zonas de baixo ou suporte dos canais de trading para comprar e às zonas superiores ou de resistência desses mesmos canais para vender.
Antes ainda de entrar no tema do primeiro sub-sistema oscilatório talvez muitos me possam questionar acerca da razão de utilizar 4 sub-sistemas. Porque não apenas um?
A resposta é simples, é que se torna extremamente difícil e quase aleatório procurar saber qual a amplitude e onde termina a correcção.
Assim, com vários sub-sistemas, podem-se escalonar níveis ou patamares diferentes que abarquem todo o leque possível de correcções estatisticamente aceitáveis.
Se a amplitude máxima esperada for ultrapassada então o sistema estava errado e provavelmente estaríamos na iminência de uma reversão de tendência e aí o sistema teria de estar preparado para fazer face a perdas decorrentes das pseudo-trades oscilatórias, encerrando as mesmas através do disparo de stops situados em níveis para além dos quais o range normal oscilatório foi claramente ultrapassado.
Dste modo pode-se considerar que neste sistema de trading existe um sub-sistema que provoca um grande número de trades, o "Homens do sistema", seguido por um número menos expressivo de negócios originado no "2011" e finalmente por um número bastante reduzido de trades mas com excelentes rácios entre lucros e perdas, relacionados com correcções significativas do mercado, através dos sub-sistemas "Perdigas" e "Emocional".
Pode-se acrescentar que quanto mais lateralizado estiver um mercado, ou um activo sob análise, maior será o número de negócios disparado por qualquer destes sub-sistemas oscilatórios.
Deste modo também se obterão certamente melhores rentabilidades visto que quanto mais oscilatório for um mercado menos sentido fará aplicar-lhe indicadores tendenciais que só serviriam neste caso para atrapalhar, gerar sinais falsos e contribuir para a obtenção de resultados contrários ao pretendido.
Quanto à apresentação do primeiro sub-sistema ficará para uma breve oportunidade, acompanhado por um gráfico que procurará explicar de forma mais compreensível a ideia que lhe está subjacente.
Até à próxima.
Cumprimentos.
Turn
Ora então aqui estão os primeiros bonecos relacionados com o sub-sistema "Oscilatório Perdigas", neste caso trata-se de um exemplo recente extraído do DAX diário.
Reparem que há uma divisória a separar 2 grupos de indicadores diferentes.
Em cima, a fundo amarelo, estão os indicadores do "Tendencial Perdigas": a vermelho o de longo prazo e o histograma a preto que indica a tendência de médio prazo. Ambos estão positivos, o que significa que só estou autorizado a tomar posições longas no "Oscilatório Perdigas".
Obviamente que no caso de estarem ambos negativos só tomaria posições curtas e se estivessem o longo prazo e o médio prazo em contradição poderia tomar qualquer posição que o "Oscilatório Perdigas" viesse a disparar.
No separador de baixo, onde se encontram as cotações, encontra-se o segredo deste sub-sistema. Existem uma série de linhas que têm o seguinte significado básico:
- Linhas brancas representam o suporte e a resistência do canal de trading; é suposto que as cotações balancem entre ambas as linhas para este sistema de swings oscilatórios fazer sentido. A probabilidade das cotações cairem no referido intervalo entre as linhas brancas equivale a cerca de 95% de ocorrências, apenas uma cotação em 20 cairá estatisticamente fora do referido canal.
- Linha azul escura no meio representa o separador central do canal de trading. É condição essencial que só se possa comprar na metade de baixo e vender na metade de cima de acordo com outras regras suplementares que abaixo especifico.
- Linhas roxas a traço ponto são stops de saída. Significam que as cotações sairam fora do canal esperado e portanto haverá que ser assumida uma perda limitada, sendo a linha roxa de cima um stop de compra e a linha roxa de baixo um stop de venda.
- Linhas a verde são valores referenciais de compra. Sempre que as cotações fecharem na metade de baixo do canal de trading, ou seja, abaixo da linha azul, há que comparar o valor de 3 linhas de acordo com a seguinte regra: sempre que a linha verde clara esteja abaixo da média entre a linha verde escura e a linha branca de suporte inferior, é accionado um sinal de compra.
Esse valor é o menor dos seguintes 2 valores: linha verde clara e linha branca inferior de suporte do canal.
No gráfico apresentado essa situação verificou-se em 2 sessões, assinaladas pelos pontos a azul que marcam no final de cada sessão os preços encontrados para o efeito.
Se na sessão seguinte a cotação for de encontro ao valor calculado, a ordem é executada, tal como aconteceu na sessão de 27 de Junho a 4534.
- Outro sinal alternativo de compra, em caso de estar neutro, ou de saída de posições curtas, é dado no caso da linha verde clara inverter para ascendente e desde que o fecho seja feito na metade inferior do canal de trading. Nesse caso o valor de compra para a sessão seguinte é dado pela média entre o fecho da actual sessão e o valor da linha a verde claro.
- O que aqui disse relativamente às compras com as linhas a verde, pode ser dito da mesma forma como um espelho para as vendas com a combinação das linhas vermelha, roxa e branca superior de resistência. Neste caso a linha roxa seria o reflexo contrário da linha verde clara.
Uma vez que a linha roxa ainda não subiu acima da vermelha e sabendo-se que o sub-sistema se encontra longo e ainda não houve reversão da linha roxa para descendente, com o fecho da sessão na metade superior do canal de trading, significa que no gráfico do exemplo ainda não foi gerado qualquer sinal de venda.
É tão simples quanto isto!
De resto só têm de pôr a imaginação a trabalhar para gerar linhas ou indicadores semelhantes, se quiserem ter a tentação de querer arranjar algo de parecido.
Este sub-sistema é bastante fiável, dá excelentes resultados e só é pena gerar poucos negócios para quem gosta de estar sempre com dedo no gatilho, normalmente não mais de 7 ou 8 trades por ano. Só aconselhado a pessoal com paciência de santo e muito sangue frio porque se tratam de trades do tipo contrarian em que ainda está toda a gente a sair em pânico.
Bons negócios e bons lucros, é o que desejo a todos.
Cumprimentos.
Turn
Hoje gostaria de abordar o que está por trás do 2º dos 4 sub-sistemas oscilatórios que compõem o "Mix Dogemot", nomeadamente o chamado "Oscilatório Emocional".
Para perceberem melhor as ideias que estão por trás desta ideia deixo-vos abaixo o exemplo do índice mexicano MXX.
As imagens valem mais que mil palavras, pelo que farei uma apresentação muito breve deste sub-sistema com um pequeno bónus final.
Verificarão que existem 3 cores diferentes de linhas verticais, uma a azul, outra a verde e outra a laranja.
A primeira linha vertical a azul representa a data em que são adquiridas pelo sistema de trading as posições tendenciais do sub-sistema "Tendencial Emocional", com 2 posições longas em Maio de 2003 e +1 posição longa de reforço, perfazendo 3 no total, em Julho de 2004.
Isto significa que o sub-sistema "Oscilatório Emocional" só está autorizado a tomar em carteira posições longas. Tal só será possível quando o índice visitar a vizinhança dos suportes, que são representados por aquelas linhas horizontais de baixo de cor amarela.
Temos entretanto a existência de outras linhas horizontais mais acima colocadas no gráfico das cotações, encontrando-se no topo uma linha de cor verde clara que representa as resistências sucessivas deste mercado e entre elas encontram-se linhas intermédias, uma a branco tracejado que é a metade do canal entre os suportes e resistências, outra a verde escuro que representa a linha de disparo de posições longas oscilatórias autorizadas. Já iremos falar dela, porque nos interessa no caso deste exemplo. Continuando, temos outra linha horizontal a vermelho que é a linha de disparo das posições curtas oscilatórias autorizadas e muito perto das linhas extremas de suporte e resistência temos 2 linhas em traço ponto a cinzento que representam as zonas obrigatórias de tomada de mais-valias das posições oscilatórias, a de cima para as posições longas e a de baixo para as posições curtas detidas.
Repararão que as linhas horizontais se comportam ao longo do tempo como se fossem escadas sequenciais, que subirão se tivermos um mercado bull e descerão se estivermos num bear market.
No exemplo em causa temos o primeiro disparo de uma posição longa oscilatória em Julho de 2004: o sub-sistema tendencial encontrava-se longo e o índice veio visitar a linha verde escura horizontal que se encontra sempre a 20% da distância entre a linha amarela do suporte e a linha verde clara da resistência, correspondendo sensivelmente aos 20 pontos de um indicador estocástico. Em Setembro de 2004 as respectivas posições oscilatórias longas são fechadas pelo facto do índice ter atingido a linha cinzenta a traço ponto superior.
A segunda trade longa oscilatória é disparada em Abril de 2005 na data em que a linha verde clara vertical coincide com as mesmas condições referidas atrás. Para fechar esta posição, situação que sucedeu em Junho de 2005, já não se verificou o mesmo cenário atrás descrito, isto é, o mercado desceu abaixo da linha vermelha horizontal que representaria a linha de disparo de posições curtas em vez de atingir em primeiro lugar a linha cinzenta superior de traço-ponto. Esta condição fez disparar a 2ª alternativa de fecho das posições do sub-sistema "Oscilatório Emocional". A linha vermelha horizontal está situada a 80% da distância, a contar do suporte, entre as linhas amarela e verde clara horizontais, representando 80 pontos no indicador estocástico correspondente a este sub-sistema.
No exemplo apresentado é fácil verificar que o lucro do sistema de trading vem essencialmente das posições tendenciais e não das posições oscilatórias.
Por aqui se conclui que as posições oscilatórias longas não são mais que tomadas de posição "contrarian" tomadas em terreno emocionalmente negativo ou em clima de medo dominante de curto prazo (zona abaixo da linha branca a tracejado), uma excelente oportunidade de acrescentar posições de risco à carteira durante períodos limitados de tempo. São apenas um pequeno detalhe de lucros extra a acrescentar à carteira global.
Perguntarão: como se calculam neste caso as linhas amarela e verde clara que representam os suportes e resistências do mercado?
Abro aqui uma excepção para vos deixar o código programático destas 2 linhas essenciais em linguagem Metastock:
barstop12:=
Max(
Peak(1 ,H ,0.001 )*1.0015,
Peak(2 ,H ,0.001 )*1.0015
);
barsbot12:=
Min(
Trough(1 ,L ,0.001 )*0.9985,
Trough(2 ,L ,0.001 )*0.9985
);
barstop34:=
Max(
Peak(3 ,H ,0.001 )*1.0015,
Peak(4 ,H ,0.001 )*1.0015
);
barsbot34:=
Min(
Trough(3 ,L ,0.001 )*0.9985,
Trough(4 ,L ,0.001 )*0.9985
);
barstopfinal:=
Max(barstop12,barstop34);
barsbotfinal:=
Min(barsbot12,barsbot34);
barstopfinal;
barsbotfinal;
Verificarão pela primeira vez a primeira curiosidade destes indicadores: não têm associados quaisquer valores para representar o número de períodos ou sessões, o mercado por si só se encarregará de calcular os picos e vales a partir dos quais se encontrarão os extremos limites que definirão estas linhas.
[Continua]
Cumprimentos e boas trades para todos.
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